Геополитика, макроэкономика и сталь

28-30 октября World Steel Dynamics и GMK Center провели в Милане крупнейшую для Европы стальную конференцию года. Глава итальянской промышленной группы Marcegaglia Антонио Марчегалия в ходе выступления очертил ключевые геополитические и экономические тренды, господствующие в мире. В конце доклада он остановился на проблемах, с которыми столкнулась мировая и европейская стальная промышленность. GMK Center публикует главные тезисы его выступления.

Макро- и геополитическая ситуация

• Во всем мире растут националистические настроения, соответствующие подходы применяются и в государственном управлении.
• Традиционные союзы, в том числе политические, практически разрушены.
• США отрекаются от роли мирового лидера.
• Китай набирает мощь и экономически, и политически, становясь, скорее, угрозой, чем коммерческим и финансовым партнером.

Самые большие компании в мире по версии Forbes (ноябрь 2018)

• В странах Ближнего Востока и Северной Африки сохраняется высокая нестабильность, и в краткосрочной перспективе решение этой проблемы не предвидится (или даже не планируется).
• Происходит ослабление Европейского проекта (ЕС. – Ред.).
• Несбалансированный рост населения требует новой модели управления и распределения ресурсов (которые тоже несбалансированы).
• Изменение климата и иммиграция становятся все более серьезными проблемами.

Мировые экономические тренды

• Происходит охлаждение глобализационных процессов.
• Растет протекционизм и сокращается мировая торговля.
• Рынок регионализируется и становится более закрытым.
• Огромная неопределенность влияет на инвестиции.
• Происходит ослабление производственного сегмента.
• Развитые страны переосмысливают свой промышленный след.

Проблемы сталелитейной промышленности

• Мировое производство и потребление стали замедляются.
• Новые модели экономического развития не предполагают роста спроса на сталь.
• Протекционистские политики часто приводят к непредвиденным последствиям.

Европейская стальная промышленность снова в кризисе

• Вялый спрос (ожидается снижение во второй половине 2019 года).
• Ограниченность в гибких решениях при управлении мощностями.
• Очень низкая доступность металлолома.
• Дорогостоящее производство: сырье, энергетика, рабочая сила.
• Соответствие экологическим нормам требует все больше затрат.
• Консолидация и реструктуризация в отрасли ограничены (в частности, из-за антимонопольного законодательства ЕС. – Ред.).

Хорошие новости для европейских сталелитейщиков

Несмотря на то, что Европе придется столкнуться со структурными проблемами (более серьезными, чем в других регионах), в Marcegaglia полагают, что цены и, соответственно, маржа производителей в четвертом квартале 2019 года приблизились к дну и поэтому готовы к восстановлению.

Негативные настроения сильно влияют на видимый спрос, поэтому он может быть несколько заниженным, по сравнению с реальным. Кроме того, ожидается позитивное воздействие защитных мер ЕС для европейских производителей, а также наращивание экспортного потенциала европейских заводов. Так, экспорт тонколистового проката из ЕС в первой половине 2019 года (по сравнению с І полугодием 2018 года) вырос на 7,5%. Импорт этих же продуктов вырос лишь на 0,9%. При этом на 13,1% снизился импорт толстолистового проката, и на 19% – длинномерного проката. В целом же стальной импорт снизился на 6,6%.